大家晚上好，我是刀哥。
(相关资料图)
今天离岸人民币大跌，汇率上涨，现在7.25上下了：
人民币这样的走势，毫无疑问是今天的海关数据的结果带来的。
据海关总署数据，按美元计价，今年7月份我国进出口4829.2亿美元，同比下降13.6%。其中，出口2817.6亿美元，同比下降14.5%；进口2011.6亿美元，同比下降12.4%；贸易顺差806亿美元。
出口数据全面下滑，特别是对欧美地区的出口是全面下滑。再有就是对东南亚联盟也是下滑，对拉美也出现了下滑。整体看，我们的总体出口额在7月份受到了巨大的影响，按照美元计价下滑了13.6%。
出现这样的下滑主要的原因，我个人觉着已经不单单是脱钩的问题了，脱钩其实并没有这么严重的问题。像欧美的需求因为加息现在到了顶点，需求出现了巨大的下滑，也是一个重要原因：
上图可以看到，2022年的Q2是4074.41 billion USD的进口，但是到了2023年的Q2这个数据下滑到了3731.43 billion USD的进口。
这也是过去这1年，美联储持续加息所带来的影响。
这中间，再叠加中美潜在的一些竞争问题，美国转移部分订单到了墨西哥以及东南亚等，因此，我们对美出口出现大幅下滑，其实是情理之中的。
我个人的理解其实是，世界的经济陷入轻微衰退预期导致了需求和消费下降，进而影响了出口。
我们整体的出口，如果对比其他国家，应该是影响不大的。
3. 中新社台北8月8日电 台当局财政事务主管部门8日公布最新统计，全台7月出口387.3亿美元，同比减少10.4%，连续11个月负增长。综合中央社、《工商时报》等台媒报道，当日公布的统计数据还显示，前七个月出口合计2408.1亿美元，同比减少16.9%。7月电子零组件出口同比减少7.9%，连续9个月负增长。
中国、越南、中国台湾、韩国、日本，这里面唯一好的就是日本，日本对美国的出口还持续在增长。统计结果显示，今年上半年日本出口额同比增长3.1%至47.35万亿日元，汽车、建筑机械和矿山机械、船舶等商品出口增幅显著。即使按照美元计价，日本出口也是不错的：
正好顺带说下昨晚的事情。很多人认为我说巴菲特看好日本，我没有自己的判断。我觉着一个人一定要有一个认知：自己对这个世界的很多事情缺乏客观的判断。你要接受自己是一个普通人。你想想巴菲特是什么团队，巴菲特背后有多少智囊团，如果你真的认为巴菲特比你蠢，我觉着你的认知就有了巨大的问题。我虽然不聪明，但我知道一个基本的事实：巴菲特团队看日本是有原因的，正如2016年巴菲特在苹果大幅上涨的时候还在持续买入苹果的股票，这都是有原因的。
说回到出口。我们出口下滑这个幅度相对来说我觉着不算特别大的。唯一不太好的地方是对美国、欧洲出现了比其他国家要大一些的下滑幅度。但是我认为这也算是正常水平，我并不认为是巨大的利空。
现在美联储加息到了顶点，对需求的抑制应该也是到了顶点。比如房地产市场，房贷已经到了7%（对比下我们是3.9%）。
本周，美国的房贷利率进一步逼近7%。根据房地美的数据，本周30年固定利率房贷的平均利率为6.9%，比上周上升了0.09%，是自7月中旬以来的最高利率。
各行各业面对的情况都是类似的。美国虽然经济强劲，就业还不错，但完全也是因为通胀。总体看，美国的需求是出现了不少下滑的。
美国的零售库存的情况仍旧是在继续增加的：
可见，零售商还有很多货都还没卖掉。
以上种种，其实都是一个特别显著的现象：美国（包括欧洲）的需求都在持续下滑，进入了轻微衰退。
综合来看，虽然出口出现了下滑，大家也别太焦虑。这个数据是正常的，6月份我们出口也是下滑的，7月份是延续。在可预期的半年内，仍旧不会太好。但随着美联储加息已经到顶点，留给未来的预期是好的。
对了，有一个公司，我觉着可以考虑看起来了，中远海控。接下来的半年到1年，应该是相对说比较艰难的时刻了，从一个周期看，是布局的好机会。
而人民币之所以贬值。我个人觉着是主动贬值，因为出口不好，贬值一些，可以有效的带来一些竞争优势，大家的报价也会低一些。比如以前报价10美元/件，现在人民币大幅贬值了，报价9.5美元也是赚钱的：人民币为何主动贬值
6月份我谈过这个问题。
至于接下来的人民币美元走势，相对比较复杂了。因为考虑到美联储加息到顶点，我判断下半年人民币升值的概念是大的。
其他：
1. 今天A股成交缩量了，到了8000亿左右。前面好不容易点的火，感觉有点熄灭的可能。接下来这几天很重要，特别是人民币还在贬值，如果A股还能扑棱起来，问题就不大。如果就此又哑火了，这一次又是没有一鼓作气起来。那么接下来就还得再继续熬着，等数据改善了A股才会好。
理想这个表现，真的炸裂。你看看，人们对大电视、大冰箱、大屏幕、大座椅的需求还是很大的。找到一个极端细分的需求，做的足够深，做着做着就做出了护城河。
目前看，理想是当初的蔚来、小鹏、理想这三个造车新势力中，走的最稳的，也是最健康的。
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